Karczma przy moście młyńskim istniała od 1587r. i nazywała się" Lowenkrug". W 19 stuleciu zlikwidowano bramy i furty miejskie, które były barierą dalszego rozwoju miasta. Usypano nasyp wybudowano drugi most na Drwęcy(obecna Mostowa) co skróciło drogę Pieniężna i Braniewa. Właściciel karczmy" Lowenkrug" Valentin Thiel zorientował się, że jego interes przy młyńskim moście nie może już być podstawą egzystencji dużej rodziny. Sprzedał najstarszą karczmę Wormditt i nabył niezbędne działki pod budowę młyna przy Drwęcy poniżej KoyMuhle. Początkowo był to tzw. młyn gospodarczy tzn. usługowy dla okolicznych rolników. Póżniej właścicielem został, zięć, Thiela, Joseph Hohmann i od tego czasu nazywany był HohmannMuhle. W 1914r. młynie wybuchł pożar, spowodował duże zniszczenia. Właściciel wraz z synem, rówież o imieniu Joseph, zdecydował się na wybudowanie większego młyna, o napędzie nie tylko wodnym, ale i parowym. Młyn został przekształcony w handlowy tzn. prowadził własny skup zboża i sprzedaż wyrobów młynarskich.